银川通联资本国际资本市场投资再结硕果

　　银川作为内陆开放试验区的核心区、“一带一路”重要节点城市、国家向西开放的桥头堡，银川市提出打造“金融强市”和金融创新发展战略。

　　按照银川市委、市政府的决策部署，利用银川区位优势，抓住传统产业升级的有利契机，拉长产业链，着力打造智慧纺织产业集群。

　　去年，银川通联资本出资6.75亿元联合银川产业基金、山东如意集团募集人民币合计56亿元组成并购基金，从国际私募巨头KKR及其他股东中收购法国SMCP集团84.5%股权。经过一年的精心筹备，10月20日SMCP集团在巴黎泛欧证券交易所上市，并获得国际投资者数倍超额认购，创下同期行业IPO最大规模记录。股票发行定价为每股22欧元，对应的企业估值超过20亿欧元，上市后共募集资金6.23亿元，约合近50亿元人民币，此次银川通联资本海外并购项目投资收益预计将超过人民币7亿元以上。

　　此次SMCP收购项目成功上市，将带动银川现代纺织业的快速发展，从最初3000万件衬衣和300万件西服一个项目扩展到差别化氨纶、高档精纺呢绒面料、3D量体裁衣、服装智能定制等七个项目，打造从一根纱到一套衣的智能产业链，实现产值200多亿元。滨河如意科技产业城也将从传统低附加值的纺织产业升级，产值和利税都将落地银川，将大大增强银川滨河新区服装产业的研发能力和设计水平，使纺织产业向集群化、高端国际化模式发展迈出了一大步，实现了银川打造“纺织之都”“时尚之都”高端产业发展格局的目标。

　　SMCP是法国知名轻奢品牌，总部设于国际时尚潮流中心法国巴黎。SMCP旗下拥有Sandro、Maje、ClaudiePierlot等3个各具特色且定位互补的轻奢品牌，目前是轻奢行业的龙头公司。SMCP公司业务模式结合轻奢侈和快时尚两方面的特性，注重个性化的客户体验，同时确保较短的设计周期，恰当的定位、独到的设计及高效的运营保证其出众的增速及盈利能力。在国际轻奢市场整体下滑的情况下，SMCP依然以其轻奢和快时尚的独特优势拥有稳定的销售业绩。SMCP集团2016年实现净销售额7.85亿欧元，增长16.4%，2019年将突破10亿欧元。SMCP集团以32.8%的年复合增长率位列 “德勤2017全球奢侈品公司高成长20强”第8位。

　　银川通联资本是银川市“金融强市”和金融创新发展战略的重要组成部分，是在市委、市政府的大力推进下，成立的银川市最大的国有独有资本运营平台，专门从事国有资本运营和投资。近年来，银川国有企业改革走出了适合自身发展的道路，获得了业界广泛关注，也获得了国内外高等级信用评级。据银川通联资本投资运营有限公司董事长张洪林介绍，在融资方面，银川通联资本着眼国内资本市场，灵活运用贷款、发票据、发企业债等多种融资渠道和工具进行融资，国内融资达到百亿元，并不断尝试进行海外融资，开拓资本市场融资新渠道。2017年8月，银川通联资本成功发行3年期3亿元美元高级美元债，获得投资者15亿美元认购，认购倍数达到5倍之多，这也是宁夏企业首次发行境外债券。目前，该笔美元债已在香港联交所上市，上市后走势良好，美元债收益率不断攀升，并将于10月底在迪拜纳斯达克交易所上市。在海外投资方面，公司2015年就参与了盛大游戏在美国的私有化，并成功获得人民币5亿多元的投资收益，下个月公司还将远赴北美地区投资新的海外项目。这次参与法国SMCP集团并购项目成功上市，不仅是银川通联资本“融投结合”模式支持产业本土产业的成功案例，也是银川通联资本由国内投资走向国际化投资重要一步。

      记者 李鲲鹏